Quali sono le società che fanno parte dell'S&P 500 e cosa muove i prezzi dell'S&P 500?

L'S&P 500 traccia le 500 maggiori società statunitensi quotate in borsa in base alla capitalizzazione di mercato ed è sicuramente uno degli indici di mercato più importanti. Per questo motivo, data la sua importanza, molti trader e investitori sono interessati a ciò che fa muovere i prezzi dell'S&P 500, di cui ci occupiamo in questo articolo:

In sintesi

• L'S&P 500 traccia le 500 maggiori società pubbliche quotate in borsa negli Stati Uniti.
• Le società vengono selezionate da un comitato in base a criteri quali la capitalizzazione di mercato, la liquidità e la borsa dove sono quotate.
• L'indice è ponderato in base alla capitalizzazione di mercato corretta per il flottante e viene ricalcolato ogni 15 secondi.
• I guadagni delle società, i dati economici, i tassi di interesse e gli sviluppi geopolitici sono i principali fattori che influenzano l'S&P 500.
• Un divisore proprietario dell'indice garantisce la continuità dell'indice durante le modifiche strutturali.
• Eventi geopolitici come guerre, tensioni commerciali e sanzioni possono avere un impatto significativo sull'indice.
• Le società vengono riesaminate trimestralmente, ma i cambiamenti nella selezione vengono effettuati con cautela per evitare una eccessiva sostituzione.

Chi determina il valore dell'indice S&P 500?

Il valore dell'S&P 500 è generato da una società chiamata Ultronics System Corp., che calcola la capitalizzazione di mercato di ogni società ogni 15 secondi. Questa cifra ponderata è una misura che i trader possono utilizzare per monitorare la performance dell'indice.

Come fanno le aziende a entrare nell'S&P 500?

Il comitato S&P 500 decide quali società includere. L'indice è spesso considerato una rappresentazione del mercato azionario statunitense, in quanto misura la performance dei titoli a grande capitalizzazione.

Il comitato S&P 500 cerca di ridurre al minimo le modifiche apportate ai componenti dell'indice. Le società costituenti vengono riviste ogni tre mesi, ma si cerca di evitare un eccessivo turnover. I criteri di selezione vengono applicati rigorosamente solo alle nuove aggiunte all'indice.

Quali sono le principali aziende S&P 500?

• Un comitato sceglie le società S&P 500 in base a diversi fattori.
• Le graduatorie vengono modificate ogni trimestre. Alcuni dei criteri presi in considerazione sono la capitalizzazione di mercato, la liquidità, la sede, la classificazione del settore e la borsa di quotazione della società.
• Alcuni dei criteri di selezione sono obbligatori, come ad esempio una capitalizzazione di mercato di almeno 9,8 miliardi di dollari e un volume minimo di scambi di almeno 250.000 azioni al mese.
• Le società devono inoltre essere negoziate negli Stati Uniti e sulle borse NYSE o NASDAQ, anche se ci sono società nell'elenco che non hanno mai avuto sede negli Stati Uniti o che, pur avendo avuto una sede negli Stati Uniti, si sono ora trasferite in altri paesi.

Cosa fa muovere i prezzi dell'S&P 500?

Alla fine di ogni giornata, vengono calcolate le capitalizzazioni di mercato delle società incluse nell'S&P 500. La capitalizzazione di mercato totale corretta per il flottante di tutti i costituenti dell'S&P 500 viene quindi divisa per un divisore proprietario dell'indice per ottenere il valore di chiusura dell'indice. In base a questa metodologia, l'S&P 500 è fortemente ponderata verso le società con una maggiore capitalizzazione di mercato.

Diversi fattori influenzano il movimento dell'indice S&P 500:

• Risultati dell'azienda: Utili per azione (EPS), crescita dei ricavi e margini di profitto.
• Notizie importanti: fusioni, acquisizioni, scandali o cambiamenti di leadership.
• Indicatori economici Inflazione, disoccupazione, PIL e fiducia dei consumatori.
• Tassi di interesse: le decisioni della Federal Reserve possono influenzare il sentiment degli investitori e i flussi di capitale.
• Variazioni dell'indice: quando una società viene aggiunta all'S&P 500, il prezzo delle sue azioni può temporaneamente salire a causa dell'aumento della domanda da parte dei fondi che seguono l'indice.
• Rettifiche di flottante: l'indice viene ricalcolato per riflettere i riacquisti di azioni o le nuove emissioni di azioni.
• Capitalizzazione di mercato: la capitalizzazione di mercato di una società è calcolata moltiplicando il numero di azioni disponibili al pubblico per il prezzo di mercato per azione. La capitalizzazione di mercato dell'indice è il totale dei capitali delle singole società.

Il divisore dell'indice viene utilizzato per mantenere la continuità del livello dell'indice in caso di cambiamenti strutturali, come frazionamenti azionari o modifiche all'elenco delle società incluse.

Come la geopolitica influenza l'S&P 500

• Conflitti globali: Guerre o escalation militari possono portare a incertezza del mercato, ad un sentiment di risk-off e una pressione al ribasso sull'indice.
• Politiche commerciali e dazi: le controversie commerciali, soprattutto tra le principali economie come gli Stati Uniti e la Cina, possono influire direttamente sulle imprese multinazionali all'interno dell'indice.
• Sanzioni ed embarghi: le sanzioni economiche contro paesi o società possono danneggiare le società statunitensi con esposizione globale, influenzando i prezzi delle azioni.
• Instabilità politica: disordini o cambiamenti di regime in regioni chiave (ad esempio, Medio Oriente, Europa dell'Est) possono fare danni alle catene di approvvigionamento e ai prezzi delle materie prime, con ripercussioni su settori come l'energia e l'industria manifatturiera.
• Alleanze e trattati globali: la formazione o lo scioglimento di accordi internazionali (ad esempio, accordi commerciali, accordi sul clima) può alterare le condizioni commerciali e il sentiment degli investitori.
• Relazioni diplomatiche: le tensioni o i miglioramenti nelle relazioni internazionali possono influenzare le aspettative del mercato in merito a rischi, opportunità e flussi di investimento globali.

Conclusioni

L'S&P 500 è uno degli indici più seguiti al mondo. Offre un'istantanea della salute e della direzione del mercato azionario statunitense. Riflette i risultati delle principali società e l'impatto delle condizioni economiche, delle decisioni politiche e degli sviluppi geopolitici. Capire cosa guida l'indice può aiutare gli investitori a prendere decisioni più informate, sia nella gestione degli investimenti personali che nell'analisi dei trend di mercato.

Sei pronto a fare trading sull'S&P 500 con i CFD di Plus500? Inizia da qui!

*I risultati passati non riflettono i risultati futuri.